miun.sePublications
Change search
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
En studie av det långsiktiga sambandet mellan aktiemarknaden och småhusmarknaden i Sverige
Mid Sweden University, Faculty of Human Sciences, Department of Business, Economics and Law.
Mid Sweden University, Faculty of Human Sciences, Department of Business, Economics and Law.
2015 (Swedish)Independent thesis Basic level (degree of Bachelor), 10 credits / 15 HE creditsStudent thesis
Abstract [sv]

I denna studie undersöks det långsiktiga sambandet mellan aktiemarknaden och småhusmark-naden i Sverige mellan åren 2004 och 2013 genom tillämpning av Granger-kausalitetstest och VAR-analys. I studien har en kvantitativ modell med sekundärdata använts. Resultatet har delats upp i olika områden för att undersöka om det föreligger skillnader i sambandet mellan områdena.Resultatet visar att det finns ett långsiktigt samband mellan aktiemarknaden och småhusmark-naden i 8 av 10 områden. Sambandet är positivt och löper från aktiemarknaden till småhus-marknaden, vilket innebär att priserna på småhus stiger när värdet på aktiemarknaden stiger. Detta är förenligt med en förmögenhetseffekt. VAR-analysen visar avvikande resultat för Stockholm där det även finns ett negativt samband mellan småhusmarknaden och aktiemark-naden.

Abstract [en]

In a quantitative approach, this paper examines the long term relationship between the stock market and house market in Sweden between 2004 and 2013 using Granger causality test and VAR analysis. The result is divided into different areas to examine if there are any differences in the relationship between the areas.The result shows that there exists a long term relationship between the stock market and house market in 8 of 10 areas in Sweden. This relationship is positive and runs from the stock market to the house market, which means that a rising in the stock market causes a rise in the house prices. This is consistent with a wealth effect. The VAR analysis shows divergent results where Stockholm has a negative relationship between the house market and the stock market.

Place, publisher, year, edition, pages
2015. , 55 p.
Keyword [en]
Sweden, house market, house prices, stock market, Granger Causality test, VAR analysis, wealth effect
Keyword [sv]
Sverige, småhusmarknaden, huspriser, aktiemarknaden, Granger, VAR, förmögen-hetseffekt
National Category
Business Administration
Identifiers
URN: urn:nbn:se:miun:diva-27645Local ID: FÖ-H14-G3-050OAI: oai:DiVA.org:miun-27645DiVA: diva2:927819
Subject / course
Business Administration FE1
Supervisors
Examiners
Available from: 2016-05-13 Created: 2016-05-13 Last updated: 2016-05-13Bibliographically approved

Open Access in DiVA

No full text

By organisation
Department of Business, Economics and Law
Business Administration

Search outside of DiVA

GoogleGoogle Scholar

Total: 37 hits
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf